Биржевые котировки цветных металлов остаются на высоком уровне

Биржевые котировки цветных металлов остаются на высоком уровне

По данным Metaltorg.ru, сегодня на Лондонской бирже металлов LME (cash) цена на медь составила $7886 за т, на свинец - $2061.5 за т, на никель - $17442.5 за т, на олово - $20021 за т (максимум текущего года), на цинк - $2843.5 за т. На LME (3-мес. контракт) котировки меди достигли $7908.5 за т, на свинец - $2057.5 за т, на никель - $17500 за т, на олово - $19990 за т, на цинк - $2871.5 за т. На Шанхайской фьючерсной бирже ShFE (поставка январь 2021 г.) цена на медь составила $8956.5 за т, на свинец - $2261.5 за т, на никель - $20016 за т, на олово - $23579 за т, на цинк - $3353 за т (включая 17% НДС). На ShFE (поставка март 2021 г.) стоимость меди остановилась на отметке $8981 за т, на свинец - $2283.5 за т, на никель - $19945.5 за т, на олово - $23620 за т, на цинк - $3333 за т (включая 17% НДС). На Нью-Йоркской товарной бирже NYMEX (поставка декабрь 2020 г.) цена на медь составила $7883.5 за т, на NYMEX (поставка март 2021 г.) - $7935.5 за т. Цены на свинец и цинк резко выросли после завершения «локдауна» в США и Западной Европе и остановки работы полиметаллической шахты Gamsberg в ЮАР.

По мнению главы отдела исследований цветных металлов Лондонской биржи Уилла Адамса, «большинство металлов держатся на высоких котировках, а у трейдеров не наблюдается большого стремления фиксировать прибыль, что указывает, по-видимому, на веру рынка в долгосрочные эффекты инфраструктурных затрат. Однако повышенные котировки несут в себе риск коррекции, особенно ввиду приближающихся праздников и конца года, но в целом любые ценовые откаты, как ожидается, будут хорошо сдемпфированы».

По оценке World Bureau of Metals Statistics, в январе-октябре 2020 года спрос на мировом рынке никеля был ниже объёмов производства на 63,7 тыс. т (1,89 млн т, -126 тыс. т г./г.), при этом в 2019 году дефицит предложения оценивался в 27,6 тыс. т. За 10 месяцев 2020 года производство рафинированного никеля составило 1958,6 тыс. т, спрос - 1894,9 тыс. т (-126 тыс. т г./г.).

В январе-сентябре избыток цинка на мировом рынке составил 328 тыс. т, в то время как в 2019 году наблюдался дефицит на уровне 76 тыс. т. По итогам 2020 года прогнозируется избыток в размере 620 тыс. т, в 2021 году ожидается его сокращение до 470 тыс. т. Объем добычи цинка по итогам 8 месяцев 2020 года составил 7,8 млн т (-8% г./г.), производство цинка увеличилось на 0,4% и составило 8,8 млн т, из которых около 4 млн т (+2,2% г./г.) пришлось на Китай. Добыча цинка в Боливии уменьшилась на 36% (до 228 тыс. т), Перу на 16% (до 764 тыс. т), Мексике на 11,2% (до 396 тыс. т). В Китае добыча сократилась на 5%, до 2,63 млн т. В январе-сентябре 2020 года мировой спрос на цинк уменьшился до 10,01 млн т (-316 тыс. т г./г.). По итогам года прогнозируется, что мировая добыча снизится на 4,4% до 12,33 млн т, производство вырастет на 0,9% до 13,60 млн т, а снижение потребления  составит 5,2%, до 12,98 млн т.

Ожидается, что по итогам 2020 года мировое потребление свинца составит менее 12,15 млн т (-5,2% г./г.), а спрос восстановится только к 2022 году, в текущем году избытоек предложения оценивается в размере 276 тыс. т.

Спрос на медь на мировом рынке в январе-сентябре 2020 года вырос до 18,26 млн т (+36 тыс. т г./г.), а производство - до 18,21 млн т (+287 тыс. т г./г.). Всего за десять месяцев объем производства меди в КНР, где импорт металла в 2020 году достиг рекордных объемов, составил 8,36 млн. т (+6,1% г./г.). По сообщению ИИС «Металлоснабжение и сбыт», американские и канадские компании сейчас активно увеличивают мощности по добыче меди: «Taseko получила разрешение на использование водных ресурсов для нового медного комбината Florence производственной мощностью около 38,6 тыс. т меди в год, а канадская Nevada Copper достигла соглашения с партнерами о привлечении дополнительных средств для увеличения производительности медной шахты Pumpkin Hollow в штате Невада до 22,7 тыс. т в год».

Отметим, в Китае в ноябре 2020 года металлургические предприятия произвели 5,49 млн т цветных металлов (+6,1% г./г.), в январе - ноябре 2020 года - 56,32 млн т (+4,6% г./г.), - сообщает государственное статистическое управление КНР. По данным Shanghai Metals Market (SMM), в ноябре 2020 года Китай произвел 831,7 тыс. т катодной меди (+4,11% г./г.), в январе - ноябре - 8,45 млн т (+3,79% г./г.), в декабре ожидается рост производства металла на 6,91% год к году до 861,2 тыс. т, по итогам 2020 года - на 4,07% год к году, до 9,31 млн т. Производство рафинированного никеля в ноябре составило 13,7 тыс. т (-2,73% г./г.), в декабре ожидается 13,2 тыс. т, так как плавильные заводы в Синьцзяне и Шаньдуне сохранят выпуск без изменений с ноября, а металлургические заводы в Цзиньлине, Тяньцзине и Гуанси останутся закрытыми. Производство рафинированного олова снизилось в ноябре до 13,9 тыс. т (-5,75% м./м.), в декабре ожидается 14,5 тыс. т. Производство рафинированного цинка составило в ноябре 562,3 тыс. т (+5,94% г./г.), в январе-ноябре - 5,55 млн т (+4,57% г./г.), в декабре производство металла составит около 548,1 тыс. т (-14200 т м./м.).

По данным Росстата, в ноябре металлургическое производство в РФ показало отрицательную динамику - снижение объемов производства по сравнению с октябрем 2020 года составило 11,2%, по сравнению с ноябрем 2019 года - 0,6%. При этом производство драгоценных металлов и прочих цветных металлов увеличилось относительно предыдущего месяца на 7,3%. Цены на руды и концентраты прочих цветных металлов в прошлом месяце увеличились на 8,3% по сравнению с октябрем, на титан необработанный - на 10,2%, на цинк необработанный - на 8,9%, на продукты металлургии никеля промежуточные прочие - на 7,8%.

Согласно расчетам ведомства, индекс российского металлургического производства за 9 месяцев 2020 года уменьшился на 2,4% по сравнению с аналогичным периодом 2019 года. Производство цинка увеличилось до 157,3 тыс. т (+2% г./г.), доля России в общемировом производстве цинка составила 1,6%.

ИИС «Металлоснабжение и сбыт» пишет, что «видимое потребление меди на российском рынке по итогам 9 месяцев 2020 года снизилось на 9%, до 213 тыс. т. Статистически это объясняется увеличением объемов экспорта медной катанки на 20% по сравнению с 9 месяцами 2019 года, до 117 тыс. т. При этом выпуск катанки в стране в январе-сентябре 2020 года снизился на 15%. Экспорт рафинированной меди незначительно снизился, до 488 тыс. т (-1% г./г.), совокупное производство за 9 месяцев уменьшилось на 3%, до 310 тыс. т». В 2020 году «Норникель» выпустит 225-235 тыс. т никеля из-за планового обслуживания печей на Надеждинском метзаводе. Как сообщили в компании, Быстринский ГОК в 2020 году выпустит 60-63 тыс. т меди. Производство никеля в 2021 году снизится на 2% - до 220-230 тыс. т, меди, исключая Быстринский ГОК, - на 7%, до 390-410 тыс. т.

По словам члена Совета РСПМ по направлению «Рынок проката цветных металлов» С. Буница в рамках деловой программы Недели металлов в Москве, «падение рынка цветмета происходит уже минимум пять лет. Выпуск продукции медной группы по четырем компаниям (УГМК-ОЦМ, Группа компаний «Акрон», Каменск-Уральский и Мценский заводы по обработке цветных металлов) на конец текущего года составляет 4,2-4,4 тыс. т в месяц. В 2019 году было произведено 5,5-5,6 тыс. т, в 2018 г. - 6,4 тыс. т. То есть за два года рынок потерял около 2 тыс. т в месяц (30-33%)».

ИИС «Металлоснабжение и сбыт» со ссылкой на данные Института проблем естественных монополий сообщает, что в ноябре 2020 года в российском сегменте цветных металлов зарегистрирован спад спроса как на внутреннем (-11,5% в ноябре, -2,8% - с начала года), так и на внешних рынках (-19,5% и -16,1% соответственно). Экспорт цветных металлов из России в 2020 году также снижается: по информации Федеральной таможенной службы, в течение января-октября поставки необработанного алюминия (ТН ВЭД ЕАЭС 7601) составили 2083,9 тыс. т (-12,8% г./г.), в денежном эквиваленте - $3320,1 млн (-17,3% г./г.). Экспорт рафинированной меди и необработанных медных сплавов (ТН ВЭД ЕАЭС 7403) за 10 месяцев составил 545 тыс. т (-5% г./г.), в стоимостном выражении - $3069,6 млн (-9,7% г./г.). Экспорт необработанного никеля (ТН ВЭД ЕАЭС 7502) сократился до 94,7 тыс. т (-19,4% г./г.), в денежном эквиваленте - до $1221,6 млн (-23,8% г./г.). Вместе с тем эа январь-ноябрь 2020 года контейнерные перевозки цветных металлов по сети железных дорог России выросли на 27,6% (до 133,2 тыс. TEU).

Подробнее:
https://www.metaltorg.ru/n/9AF4D4, https://www.metalinfo.ru/ru/news/121652,
https://www.metalinfo.ru/ru/news/121653

фото: Shutterstock